¿Pueden los intercambios encriptados ayudar a DeFi a marcar el comienzo de una segunda primavera?

Desde la "inversión directa" de proyectos DeFi, la construcción de infraestructura, hasta la entrada en la ruta DeFi a través de la cadena pública original, descubrimos que los intercambios de criptomonedas están empoderando activamente a la industria financiera descentralizada y expandiendo el valor ecológico. Es innegable que, en términos de proporción, la cantidad de usuarios de DeFi solo representa una parte muy pequeña de todos los usuarios de la industria del cifrado. En la actualidad, su valor aún se encuentra en una depresión, por lo que todavía hay un gran margen de crecimiento. Finanzas tradicionales productos con expectativas de inflación y ganancias globales decrecientes También impulsará a más usuarios principales a elegir DeFi. Para muchos en la industria de las criptomonedas, los reguladores más "familiares" son probablemente la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC) y la Comisión de Comercio de Futuros de Productos Básicos de EE. UU. (CFTC). ¿Qué tan poderosos son estos dos reguladores? En 2020, luego de que BitMEX fuera procesado por la CFTC por violar la Ley de Secreto Bancario, Samuel Reed, el cofundador y director de tecnología del intercambio, fue arrestado directamente por la policía en el aeropuerto de Massachusetts; de lo contrario, será procesado por la SEC y enfrenta enormes multas de decenas de millones de dólares, desde el anterior KiK, Telegram hasta el último Ripple: se dice que la SEC ha emitido un récord de 140 millones de multas a la industria del cifrado en los últimos tres años. Se puede decir que si la SEC y la CFTC tienen la vista puesta en cualquier empresa o proyecto de criptomonedas, su destino debe ser malo o malo. Sin embargo, aunque la SEC y la CFTC juegan un papel importante en el campo financiero de los EE. UU., en realidad no pertenecen a las verdaderas "cinco agencias reguladoras centrales" del gobierno federal. De hecho, las instituciones centrales que realmente determinan la política monetaria y la toma de decisiones económicas de los EE. UU. son: la Oficina del Contralor de la Moneda (OCC) de los EE. UU., el Sistema de la Reserva Federal de los EE. UU. (FED, también conocida como la "Reserva Federal") , la Corporación Federal de Seguros de Depósitos de EE. UU. (FDIC), la Oficina de Supervisión de Instituciones de Ahorro (OTS) y la Administración Nacional de Cooperativas de Crédito (NCUA). La empresa de comercialización de cifrado Orthogonal Trading lanzó un préstamo en USDC de 16,9 millones de USD a través de Maple Finance: El 12 de diciembre, según el monitoreo de PeckShield, la empresa de comercialización de cifrado Orthogonal Trading lanzó un préstamo en USDC de 16,9 millones de USD a través del acuerdo de préstamo institucional Maple Finance, con un plazo de 30 Hoy, la APR es 0%, según lo confirmado por el equipo como parte del proceso de migración a Maple v2. Se informa que Orthogonal Trading le debe a Maple Finance un total de $36 millones en préstamos. [2022/12/12 21:38:30] Hablando con franqueza, la SEC y la CFTC son más como "matones" que se apresuran a la primera línea de supervisión, mientras que los maestros detrás de escena son en realidad las cinco agencias reguladoras principales mencionadas anteriormente. . Entre ellos, en el campo de la moneda, la Oficina del Contralor de la Moneda del Departamento del Tesoro de los EE. UU. es una de las agencias reguladoras más estrechamente relacionadas con los bancos.La Ley de Moneda Nacional de 1863 (Ley de Moneda Nacional de 1863) facultó la Oficina del Contralor de la Moneda para supervisar el Banco Registrado Federal de los Estados Unidos (Banco Nacional) Al mismo tiempo, también es el principal responsable de emitir licencias y supervisar el Banco Nacional. De acuerdo con información pública en Wikipedia, las funciones regulatorias específicas de la Oficina del Contralor de la Moneda de EE. UU. incluyen: garantizar la seguridad y solidez del sistema bancario nacional; tomar medidas regulatorias; formular y emitir regulaciones sobre inversiones bancarias, préstamos, etc. y, lo que es más importante, garantizar un acceso justo y equitativo a los servicios financieros para todos. Por lo tanto, no sorprende ver al exjefe interino de la OCC de la Oficina del Contralor de la Moneda de EE. UU. escribiendo un ensayo en apoyo de DeFi. El intercambio de criptomonedas Zipmex recauda USD 41 millones en financiamiento de la Serie B para promover sus servicios bancarios: el 31 de agosto, el intercambio de activos digitales Zipmex, con sede en Singapur, completó su ronda de financiamiento de la Serie B de USD 41 millones, con la participación de Krungsri Finnovate, es de uno de los más grandes bancos en Tailandia. No se revelaron otros inversores en la ronda. Con la infusión de nuevo capital, Zipmex planea desarrollar aún más su infraestructura tecnológica, establecer nuevas asociaciones comerciales, atraer nuevos talentos y diversificar sus ofertas. El fundador y director ejecutivo, Marcus Lim, dijo que los fondos también se utilizarán para expandir aún más sus mercados clave en Indonesia y Tailandia mientras se espera la aprobación de la Autoridad Monetaria de Singapur. El intercambio actualmente está exento bajo la Ley de Servicios de Pago, el marco de Singapur para regular los sistemas de pago digital y los proveedores de servicios de pago. [2021/8/31 22:49:19] El miércoles pasado (13 de enero), Brian Brooks, exdirector interino de la Oficina del Contralor de la Moneda de EE. UU., escribió un artículo "El "banco de conducción autónomo" impulsado por DeFi puede darse cuenta finanzas inclusivas". Se cree que DeFi ha invertido todo. Usando la tecnología blockchain, DeFi puede proporcionar servicios financieros sin intervención humana. Por ejemplo, el uso de tasas de interés basadas en algoritmos de oferta y demanda puede crear mercados monetarios, pero en los bancos tradicionales, establecer intereses normalmente es necesario que lo implemente un comité especial de tasas de interés. No solo eso, DeFi también admite transacciones descentralizadas, permite a los usuarios completar transacciones financieras sin un corredor y ejecuta acuerdos de contrato de préstamo sin la participación de oficiales de préstamo o comités de crédito: a través de algoritmos, los depositantes pueden obtener información muy completa sobre la tasa de interés, para que pueda elija proporcionar la institución financiera con la mejor tasa de interés; a través del software, el sistema financiero puede tomar la decisión comercial de crédito más razonable, juzgar si puede prestar dinero a ciertos prestatarios y luego eliminar el problema de la "discriminación humana"; "banco de conducción automática “Incluso ya no puede ser administrado por humanos, eliminando así el riesgo de fraude o corrupción. El intercambio de cifrado de Corea del Sur Coinbit anunció el aplazamiento de la eliminación de 8 tokens: el 24 de junio, el intercambio de cifrado de Corea del Sur Coinbit anunció el aplazamiento de la eliminación de 8 tokens, incluidos LEX, IO, PTO, UPT, DEX, PROTO, DXR y NETO. Después de que se anunciara la noticia, las criptomonedas relacionadas se dispararon 20 veces. Previamente, Coinbit anunció que terminaría el comercio de estos 8 tokens el 23 de junio. Actualmente, Coinbit no ha explicado las razones específicas para extender el período de revisión de exclusión de los tokens. (Agencia de noticias Yonhap) [2021/6/24 0:02:05] No hay duda de que los reguladores ya no ignoran la existencia de DeFi, por el contrario, han comenzado a notar el enorme potencial de este campo emergente y traerlo en el alcance de la supervisión. Al mismo tiempo, también está considerando cómo formular reglas aplicables a DeFi. Y todo esto comienza con el boom "DeFi" en el verano de 2020. Mucha gente llama a 2020 el "primer año de DeFi", pero de hecho, el concepto de finanzas descentralizadas comenzó a surgir en el mercado de criptomonedas ya en 2019. Explosión, y esta es también la razón principal de la primera primavera de DeFi. Sin embargo, aunque la velocidad de desarrollo de toda la industria es muy rápida y muestra un gran potencial, toda la industria aún se encuentra en la etapa inicial de desarrollo "bárbaro". El volumen total bloqueado (TVL) es uno de los indicadores más importantes para medir la escala de la industria DeFi y se obtiene calculando la suma del valor total (USD) de todos los tokens ETH y varios ERC-20 bloqueados en el contrato inteligente. del proyecto. La siguiente figura muestra la tendencia de cambio del volumen de bloqueo desde el período inicial de DeFi (2017) hasta el presente. En la figura se puede ver que el mercado financiero descentralizado en realidad ha experimentado un "período inactivo" de tres años. durante el cual el volumen bloqueado siempre ha estado en un nivel bajo Luchando, hasta junio de 2020 cuando Compound distribuyó tokens de gobernanza COMP a los usuarios, el volumen bloqueado no cambió significativamente y luego aumentó a un ritmo alarmante (el total bloqueado) El volumen de aumento de DeFi ha superado los 35 000 millones de dólares estadounidenses en el momento de escribir este artículo, lo cual es cierto. El volumen de bloqueo supera los 25 500 millones de dólares estadounidenses). El valor de mercado total de las monedas estables superó los 60.000 millones de dólares estadounidenses, y las tenencias de monedas estables en intercambios cifrados superaron los 9.800 millones de dólares estadounidenses: según datos de CryptoQuant, al 26 de marzo, las tenencias de monedas estables en intercambios cifrados globales alcanzaron los 9.806 millones de dólares estadounidenses. Al mismo tiempo, los datos de CoinGecko muestran que el valor de mercado total actual de las monedas estables ha superado los 60.000 millones de dólares estadounidenses, alcanzando los 62.391 millones de dólares estadounidenses. El volumen de negociación diario actual de todas las monedas estables es de aproximadamente $ 86,709 mil millones, de los cuales Tether (USDT) representa $ 80,189 mil millones. [2021/3/28 19:23:43] Fuente: DeBank Governance tokens representan los derechos de gobernanza de la comunidad a los proyectos DeFi, que pueden determinar la dirección de desarrollo del proyecto y capturar los beneficios del proyecto en sí. La versión 1.0 del token de gobernanza fue pionera en Maker, pero el token MKR lanzado por Maker no introdujo el concepto de "minería". Por el contrario, el compuesto de la versión 2.0 del token de gobernanza ha llevado a la industria DeFi a un nuevo nivel. Use Compound para depositar o prestar activos para obtener incentivos de token COMP. Como resultado, en menos de un mes, el volumen de bloqueo de Compound se disparó de $ 9 millones a $ 1.2 mil millones, y luego también se lanzaron protocolos DeFi como Balancer y Curve. Se crearon tokens de gobernanza, desencadenando el "boom DeFi". Entonces, ¿por qué existe una tendencia de desarrollo tan "repentinamente disparada" en la industria DeFi? De hecho, hay dos razones principales para que la industria financiera descentralizada marque el comienzo de la "primera primavera" en 2020: Dynamic | Robinhood informa "degradación del rendimiento" de su servicio de comercio de cifrado: según las noticias oficiales del comercio de acciones y cifrado de EE. UU. plataforma Robinhood, la "degradación del rendimiento" de los servicios comerciales cifrados de la plataforma. Robinhood dijo que si los usuarios notaron una caída en el valor de la cartera, fue porque la plataforma deshabilitó temporalmente las criptomonedas al evaluar las carteras mientras solucionaba el problema. Una vez que se resuelva el problema, el valor de la cartera del usuario volverá a mostrarse con precisión. El sitio web y la API de Coinbase estuvieron brevemente inaccesibles ya que el precio de Bitcoin cayó más de $1,700 en 15 minutos. [2019/6/27] En primer lugar, toda la industria del cifrado se encuentra en un mercado bajista cíclico después de 2017. Ni el capital ni el tráfico de usuarios han creado un buen entorno para el desarrollo de proyectos de blockchain. El mercado ha comenzado a recuperarse y la industria Los profesionales, los inversores y las partes del proyecto se han vuelto más maduros, sentando una base más sólida para la acumulación de DeFi. Muchas aplicaciones de DeFi han aterrizado gradualmente, y muchos usuarios que no son de criptomonedas también han comenzado a usar y disfrutar de la descentralización. La conveniencia que brinda la globalización Las finanzas han inyectado nuevos fondos y flujos en este campo emergente. En segundo lugar, la cadena pública subyacente en la que se basa DeFi se ha desarrollado aún más. Anteriormente, muchas cadenas públicas afirmaban poder satisfacer todas las necesidades en términos de amplitud ecológica, pero en términos de una cierta profundidad de las necesidades del negocio, su tecnología o arquitectura ecológica no podía satisfacer las necesidades más profundas del negocio, como las existentes. TPS de Ethereum Admite aplicaciones de grado financiero. Sin embargo, a partir de 2020, la industria de las criptomonedas parece haber formado un consenso de que es necesario construir una cadena pública enfocada en el campo financiero para resolver los problemas actuales que enfrenta la pista DeFi, por ejemplo, la cadena pública KuChain que está desarrollando KuCoin. está desarrollado a partir de DeFi y DEX A partir de los puntos débiles profundos de la aplicación en el campo financiero, su objetivo es resolver fundamentalmente los grilletes de las aplicaciones DeFi. Es innegable que los intercambios juegan un papel importante en la industria del cifrado, y muchos recursos en la industria se concentran en los intercambios, y la primera ola de aumento de DeFi brinda espacio para el desarrollo diferenciado de los intercambios.Algunos intercambios de criptomonedas líderes han comenzado DeFi Integrate en su propia ecología y desarrollo futuro, y espera utilizar las ventajas del despliegue avanzado para consolidar o desarrollar su propia competitividad central. De hecho, para los intercambios, no solo tienen la capacidad y los recursos para promover el desarrollo del mercado DeFi, sino que también deben asumir una responsabilidad. Al proporcionar liquidez para DeFi, también es necesario que más usuarios comprendan e incluso participen en el desarrollo de proyectos DeFi. Entonces, ¿cuáles son los diseños de los principales intercambios de criptomonedas durante la "primera primavera" de DeFi? Echemos un vistazo al siguiente gráfico: DeFi proporciona a los usuarios de criptomonedas un nuevo canal de apreciación de activos, que cambia por completo la forma anterior de "solo ganancias de inversión" de mantener criptomonedas y esperar a que suba el precio, y ahora las personas pueden usar su propio activos para proporcionar liquidez en DeFi para ganar dinero. Además, la mejora efectiva de la experiencia del usuario, el marco regulatorio y las soluciones de expansión también brindarán una gran ayuda para el desarrollo de la industria DeFi: en términos de experiencia del usuario, con la mejora adicional de la interoperabilidad entre cadenas, promoverá el desarrollo de Activos o aplicaciones de DeFi: es rico e incluso admite la interoperabilidad de activos, junto con el umbral de desarrollo cada vez más bajo y un alto grado de libertad del desarrollador, está destinado a ayudar a DeFi a lograr una explosión en términos de escenarios. En términos del marco regulatorio, como se mencionó al principio, la Oficina del Contralor de la Moneda de EE. UU. ha dado "luz verde" a DeFi, y los reguladores han aceptado el surgimiento de un nuevo modelo de negocio impulsado por la tecnología DeFi, e incluso pidió un nuevo examen de las normas obsoletas. En términos de soluciones de expansión, con el lanzamiento sin problemas de Ethereum 2.0 y el lanzamiento de la solución de segunda capa, los problemas actuales de altas tarifas de gas y retrasos en las transacciones que se encuentran en el mercado DeFi mejorarán en gran medida. Se espera que en 2021, los intercambios de criptomonedas "tradicionales" desempeñen más roles y asuman más responsabilidades en la industria DeFi, en lugar de solo listar monedas y atraer tráfico como en 2020. Por otro lado, el auge de los intercambios descentralizados también formará una nueva fuerza este año. El comercio al contado descentralizado es un mercado sin confianza basado en contratos inteligentes. Los usuarios pueden transferir sus transacciones cifradas a través de la red blockchain. Intercambio de divisas a otras criptomonedas. Según los últimos datos de DeBank del 21 de enero, el volumen de transacciones de 24 horas de los intercambios descentralizados alcanzó los 1200 millones de USD y, a juzgar por la tendencia del volumen de transacciones (como se muestra en la figura a continuación), el volumen de transacciones aumentará significativamente después de ingresar 2021. Entonces, a medida que DeFi continúa evolucionando y desarrollándose, ¿cómo promoverán los intercambios la "Segunda Primavera de DeFi"? Creemos que en 2021, se espera que los intercambios de criptomonedas desempeñen un papel importante en tres aspectos: ecología básica de DeFi, proyecto de "inversión directa" y cadena pública gratuita. Como se mencionó anteriormente, los principales intercambios de criptomonedas, incluidos Huobi, OKEx, KuCoin, etc., están construyendo activamente la ecología básica de DeFi. Al vincularse profundamente con el proyecto en sí, potencia los proyectos de DeFi a nivel de función y producto de la plataforma. Al mismo tiempo, use ventajas de recursos para seleccionar proyectos DeFi de alta calidad para inversores.

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