Kyber 3.0: Mejoras en la arquitectura, creador de mercado dinámico y propuesta de migración a KNC

En el último año, DeFi ha dado paso a un rápido desarrollo. En respuesta a los cambios que mencionamos en nuestra publicación de octubre pasado, hemos decidido abordar las limitaciones y los problemas arquitectónicos clave. En este artículo, explicamos cómo planeamos eliminar las restricciones de crecimiento pasadas (p. ej., un modelo con permiso fraccional con un alto uso de gas), lo que permite que Kyber se adapte rápidamente a las tendencias de DeFi e impulse la innovación, al tiempo que beneficia a los proveedores de liquidez, los tomadores de pedidos, los desarrolladores y KNC. titulares Primero, estamos trabajando en una actualización de Kyber 3.0. Esta actualización transformará a Kyber de un protocolo único a un centro de protocolo de liquidez orientado a objetivos para diferentes casos de uso de DeFi. Este será el mayor cambio en la arquitectura y el modelo de fichas de Kyber desde su inicio, y se implementará en dos fases: Katana y Kaizen. En segundo lugar, lanzaremos un nuevo protocolo de liquidez, Kyber DMM, como una importante característica complementaria de la nueva red. Kyber DMM es el primer creador de mercado dinámico automatizado en la industria DeFi, lo que brindará una gran comodidad a los proveedores de liquidez. Es completamente sin permiso, lo que permite que cualquier persona proporcione liquidez y que cualquier tomador (por ejemplo, dApps, agregadores y usuarios finales) acceda a la liquidez. En tercer lugar, para respaldar la nueva arquitectura y aumentar el valor general de la red, presentaremos una propuesta para actualizar KyberDAO y KNC a un nuevo tipo de contrato de token y lanzaremos una votación. Este movimiento tiene como objetivo aumentar significativamente los derechos de gobierno del token KNC, crear múltiples flujos de servicios públicos y respaldar nuevas innovaciones de liquidez. Kyber Network ha sido líder en innovación desde los albores de DeFi, creando el primer protocolo de agregación de liquidez, puntos finales en cadena y KyberDAO (una de las DAO y comunidades más exitosas en la industria DeFi). Además, lanzamos KyberPRO, el único marco de creación de mercado profesional en cadena y puerta de entrada de creación de mercado a DeFi. Kyber 3.0 marca una nueva etapa para nosotros con la frente en alto. Queremos que todos se unan. Nuestra arquitectura existente permite a los compradores ver de manera eficiente en cadena los proveedores de liquidez interactivos (es decir, reservas) en Kyber. Todas estas reservas utilizan una interfaz fija. Esto significa que todos siguen reglas específicas, como el uso de ether como moneda de cotización y un modelo de permiso único para evitar ataques DDOS. Aunque este modelo funcionó bien en las primeras etapas del desarrollo de DeFi (brindamos las mejores cotizaciones para los tomadores de pedidos a través de la agregación en cadena y una red única de proveedores de liquidez), a medida que pasa el tiempo, las limitaciones de este modelo se vuelven cada vez más obvias. , lo que nos impide capturar rápidamente las tendencias clave de DeFi, incluido el reciente aumento de los agregadores, la provisión de liquidez sin permiso y el comercio entre pares de monedas estables. FTX Ventures adquirirá una participación del 30 % en SkyBridge Capital: según las noticias del 9 de septiembre, FTX Ventures adquirirá una participación del 30 % en SkyBridge Capital como parte de su inversión de $40 millones en el campo Web3. (CoinDesk) [2022/9/9 13:19:32] Para romper estas limitaciones, mejorar la adaptabilidad y evitar que Kyber pierda la tendencia DeFi, estamos actualizando Kyber de un único protocolo de liquidez a una liquidez diversificada orientada a objetivos Un centro de protocolo flexible para adaptarse a diferentes casos de uso de DeFi. Revisaremos el sistema de reserva anterior de Kyber. Las reservas importantes, como las reservas de precios de la Reserva Federal (FPR) y las reservas puente, se actualizarán a un protocolo de liquidez integral. En el futuro, el equipo de Kyber y los desarrolladores del ecosistema de Kyber también crearán nuevos protocolos. - Kyber se actualizará de un protocolo de liquidez único a un centro de diferentes protocolos de liquidez - Al actualizar Kyber de un protocolo de liquidez único a un centro de protocolo de liquidez, podemos romper las limitaciones anteriores y servir mejor a la industria DeFi Proveedores de liquidez, tomadores de pedidos y desarrolladores DeFi tiene muchos casos de uso y posibilidades. Creemos que un solo protocolo de liquidez no puede acomodar las necesidades de todos los proveedores de liquidez, tomadores de órdenes y otros participantes del mercado. Esta reforma arquitectónica nos permite innovar rápidamente e integrar nuevos protocolos en toda la red para cubrir diferentes necesidades. 1. Una amplia gama de opciones de suministro de liquidez A medida que pasamos de un modelo de interfaz/permiso fijo a la creación de varios protocolos orientados a objetivos, podremos atender diferentes tipos de proveedores de liquidez. Diferentes proveedores de liquidez tienen diferentes necesidades y objetivos. Por ejemplo: en lo que respecta a los creadores de mercado profesionales, pueden crear mercados en la cadena de manera eficiente a través del protocolo de liquidez profesional de Kyber, sin la necesidad de implementar y mantener sus propios contratos de reserva. Para las fuentes externas de liquidez en cadena que desean acceder a nuestra gran red de tomadores (más de 100), pueden trabajar con nuestro equipo Kyber para unirse a nuestro protocolo Bridge en cadena. Changpeng Zhao: El equipo de seguridad de Binance identificó a dos sospechosos que atacaron a KyberSwap: Jinse Finance News, el fundador de Binance, Changpeng Zhao, declaró en Twitter que el equipo de seguridad de Binance identificó a dos sospechosos que atacaron a KyberSwap, y la información se proporcionó al equipo de Kyber Network. y se está coordinando con las fuerzas del orden. Ayer se informó que KyberNetwork sufrió un ataque frontal y perdió alrededor de 265 000 amUSDC. [2022/9/3 13:06:54] En lo que respecta a todos los proveedores de liquidez, pueden contribuir a nuestro nuevo creador de mercado dinámico automatizado sin licencia de una manera única según sus propias preferencias. A continuación, podemos desarrollar un protocolo de derivados dedicado a la agregación y negociación de derivados, un protocolo de negociación avanzado que admita funciones de límite de pérdidas y un protocolo que facilite las ventas de tokens. Cada protocolo tendrá un conjunto diferente de proveedores de liquidez. 2. Selección del tomador con fuerte flexibilidad y alta eficiencia de gas En esta actualización de la red, hemos superado algunas limitaciones importantes de la arquitectura existente. La arquitectura existente se centra en un solo punto final a nivel de red y una interfaz de reserva fija para todos los tipos de reserva. Esto crea algunas limitaciones importantes, las primeras conducen a tarifas de gas más altas y dificultan que los agregadores elijan fuentes de liquidez, y las segundas limitan el rango de opciones, especialmente considerando que ether es la única moneda cotizada. La nueva arquitectura Kyber 3.0 está diseñada para reducir el costo total del gas. Los tomadores (por ejemplo, dApps y otras integraciones) ahora tienen la flexibilidad de obtener liquidez directamente desde el protocolo de su elección, o filtrar las fuentes de liquidez en la red que no necesitan. Esto reduce drásticamente el uso de gas y permite opciones de agregación flexibles dentro de la cadena (e incluso fuera de la cadena). Además, los compradores pueden disfrutar de una mayor flexibilidad, ya que Ether ya no será la única moneda de cotización. De acuerdo con nuestras expectativas, todos los protocolos admitirán el comercio de múltiples pares de divisas cotizadas, así como pares de tokens y pares de monedas estables (por ejemplo, DAI y USDC), proporcionando así una mejor liquidez. Anticipamos que estas reformas brindarán mayor comodidad y flexibilidad a los compradores, especialmente a los agregadores, para utilizar de manera efectiva la liquidez de Kyber. También continuaremos brindando un punto final en cadena a nivel de red simple para rastrear las fuentes de liquidez de todos los protocolos en la red para encontrar la mejor oferta. Fundador de SkyBridge Capital: el próximo candidato presidencial de EE. UU. apoyará las criptomonedas: Jinse Finance informó que Anthony Scaramucci, fundador y socio gerente de la compañía global de inversión alternativa SkyBridge Capital, y ex director de comunicaciones de la Casa Blanca, predijo que los dos candidatos para las elecciones presidenciales de EE. UU. de 2024 Todos los candidatos a las elecciones serán partidarios de las criptomonedas. Anthony Scaramucci predice que la Casa Blanca se inclinará cada vez más por las criptomonedas Con varias asociaciones de blockchain y equipos de cabildeo ingresando a Washington, los candidatos presidenciales de EE. UU. están obligados a apoyar las criptomonedas y blockchain, especialmente después de que Biden firme el decreto ejecutivo de cifrado. (cryptoglobe) [2022/4/3 14:02:17] 3. Promover la innovación a través de un nuevo tipo de acuerdo de liquidez A través de este nuevo tipo de arquitectura, KyberDAO, el equipo Kyber y el ecosistema DeFi pueden crear y mantener conjuntamente un nuevo tipo de acuerdo de liquidez, disponible para órdenes pendientes Takers y Takers funcionan sin problemas. Creemos que Kyber realmente puede agregar valor a los nuevos protocolos al tiempo que permite que los desarrolladores sean creativos. También estamos trabajando para facilitar a los desarrolladores la creación e integración en Kyber. Kyber lanzará el primer creador de mercado dinámico automatizado de la industria DeFi. Este es también el primer nuevo protocolo de liquidez que se agrega a la red Kyber, accesible para todos, incluidos los proveedores de liquidez y los equipos de tokens. Este nuevo Kyber DMM resuelve dos problemas clave de los creadores de mercado automatizados (AMM): ineficiencia de capital y pérdidas temporales. Los AMM típicos y otras plataformas de liquidez en la industria DeFi son estáticos. El protocolo Kyber DMM es diferente. Está diseñado para optimizar las tarifas y las cotizaciones para los proveedores y tomadores de liquidez, respectivamente, en función de los pares de tokens y las condiciones del mercado. Esto se puede lograr a través de dos mecanismos simples pero novedosos: curvas de precios programables basadas en la naturaleza de los pares de fichas y tarifas dinámicas basadas en las condiciones del mercado. 1. Mejorar la eficiencia del capital a través de curvas de precios programables La generación actual de AMM utiliza una curva de precios de "talla única" y la curva más común utilizada en el modelo Uniswap (diseñada para adaptarse a todos los cambios de precios posibles). Noticias | Switcheo Network completó la integración del protocolo de liquidez de Kyber Network: Switcheo Network, un ecosistema comercial de múltiples cadenas, anunció hoy que ha completado la integración del protocolo de liquidez de Kyber Network. Después de la integración, los pares comerciales del mercado inicial del intercambio Switcheo incluirán MKR/ETH, LINK/ETH y ETH/DAI. (CryptoNinjas) [2019/12/24] Aunque este tipo de curva de precios ayuda a garantizar que los fondos de liquidez siempre puedan comprar y vender, existe una gran desventaja para los proveedores de liquidez, es decir, los proveedores de liquidez Los inversores deben contribuir con una gran cantidad de liquidez para minimizar la caída de precios. Por el contrario, si no hay una gran cantidad de liquidez, el tomador tiene que soportar un alto deslizamiento de precios. Por ejemplo, los pares de monedas estables (USDC/USDT) no funcionan bien en los AMM regulares (Uniswap), porque la curva de precio fijo está diseñada para adaptarse a todos los tipos de pares de tokens. Es decir, la tasa de deslizamiento es la misma ya sea que se trate de un par de monedas estables o de un nuevo par de token/Ether. Esto conduce a una asignación de capital extremadamente ineficiente para los proveedores de liquidez, ya que necesitan proporcionar mucho dinero (en comparación con las tarifas que cobran mucho menos). La curva de precios programable de Kyber DMM permite al creador del fondo de liquidez personalizar la curva de precios y preestablecer el factor de amplificación de capital del fondo de liquidez. Los pares de divisas estables con baja volatilidad de precios (como USDC/USDT, ETH/SETH) podrán respaldar fondos de liquidez con altos factores de amplificación. Esto significa que, suponiendo el mismo fondo de liquidez y volumen de negociación, el deslizamiento puede reducirse hasta 100 veces. Para otros pares de tokens (como WBTC/ETH), la eficiencia del capital también se puede mejorar de 5 a 10 veces. De esta forma, los proveedores de liquidez tienen la oportunidad de ganar más comisiones. - Cuanto menor sea la tasa de deslizamiento, mejor - Los proveedores de liquidez pueden decidir en qué grupo de liquidez inyectar fondos. Creemos que el mercado finalmente decidirá sobre los mejores parámetros para diferentes pares de tokens, lo que conducirá a una mayor eficiencia del capital. 2. Reducir las pérdidas transitorias y aumentar las ganancias de los proveedores de liquidez a través de tarifas dinámicas Fundador de Kyber Network: El statu quo de que los intercambios multicentralizados no pueden lograr una alta liquidez cambiará en el futuro: Loi Luu, fundador del intercambio distribuido Kyber Network, aceptó Goldman Sachs El ex director ejecutivo y Timothy Tam dijo en una entrevista que, a pesar de las altas expectativas de la comunidad mundial de criptomonedas, los intercambios multicentralizados no pueden lograr una gran liquidez y popularidad. Luu dijo que Kyber maneja alrededor de $ 100,000 a $ 150,000 en transacciones por día, lo que es incomparable con los principales intercambios. Pero también agregó que todo en DEX es muy transparente y la gente puede verlo en la cadena de bloques. Entonces, si bien el volumen comercial actual es algo pequeño, recién están comenzando y se están enfocando más en educar a los usuarios para que realmente vean los beneficios de usar un intercambio descentralizado. [2018/6/1] Como todos sabemos, el riesgo de pérdida impermanente es un problema importante en el AMM actual, que se refiere a la pérdida causada cuando el precio de un token en un par de tokens fluctúa violentamente en relación con otro token. Esperamos grandes volúmenes cuando hay cambios bruscos de precios dentro de un par de tokens. Por lo tanto, Kyber DMM monitorea el volumen de transacciones en la cadena y ajusta el precio en consecuencia. Cuando el mercado es normal, el DMM funciona como cualquier otro AMM. Cuando el volumen es más alto de lo habitual, el DMM aumenta la tarifa; cuando el volumen es más bajo de lo habitual, el DMM reduce la tarifa. Esto es similar a la estrategia de maximización de beneficios de los creadores de mercado profesionales. Al aumentar las tarifas de transacción cuando los precios de los tokens fluctúan considerablemente, DMM puede ayudar a los proveedores de liquidez a compensar las "pérdidas temporales" y hacer que ganen más tarifas, reduciendo así el impacto de las pérdidas temporales. Por el contrario, cuando la volatilidad de los precios es baja, DMM bajará los precios de forma dinámica, lo que alentará a los usuarios a aumentar el volumen de operaciones. 3. Simple, dirigido por el usuario y sin licencia A diferencia de los mecanismos complejos que se basan en mecanismos de entrada de información externa o sistemas fijos, Kyber DMM utiliza su profundo conocimiento del mercado para diseñar un mecanismo elegante que beneficie a los proveedores de liquidez y los tomadores de órdenes. A través de una interfaz intuitiva y fácil de usar, cualquiera puede determinar parámetros clave y aportar liquidez a cualquier par de tokens, mientras que cualquier tomador de pedidos (como dApp o usuario final) puede acceder a la liquidez a pedido. Trabajaremos en estrecha colaboración con KyberDAO, el equipo de tokens y otros participantes en el ecosistema DeFi para encontrar el mejor mecanismo de incentivos para aumentar la tasa de adopción del protocolo DMM y atraer más liquidez

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